Свечи по-японски

 Ликбез

Свечной анализ представляет собой гармоничное сочетание элегантной интуитивности японской философии и западного математического рационализма.

Японские свечи — один из наиболее надежных инструментов технического анализа. Это визуальный метод, который позволяет проникнуть во взаимоотношения продавцов и покупателей, определяющих текущее состояние рынка. Свечной график дает наглядную психологическую картину торговли во всей ее полноте и фиксирует изменения в характере оценки стоимости актива, которые отражаются в ценовых движениях. Он является мощным инструментом анализа валютных и фондовых рынков, способным достаточно точно определить момент и направленность торговых действий. Иными словами, японские свечи рассказывают не только о спросе и предложении, но и о хитросплетениях рыночной психологии.

Тайна имени

Почему эта система получила такое странное название? Дело в том, что свечной график напоминает настоящие разноразмерные свечки, выложенные в ряд на стол. Для построения такого графика используется 4 параметра цены: уровни открытия и закрытия, а также максимум и минимум. Если цена открытия была выше, чем закрытия, то тенденция нисходящая — свеча будет черного цвета. Еще ее называют «медвежья», потому что верх на рынке взяли медведи, то есть продавцы. И наоборот: если при росте курса цена закрытия будет выше, то свеча будет белой, то есть «бычьей».

Расстояние между ценой открытия и закрытия называют телом свечи. Тонкие полоски-фитили сверху и снизу показывают трейдеру, до каких максимальных и минимальных значений изменялся валютный курс – это «шипы» или «тень» свечи. Если взять часовой таймфрейм, то каждая свеча будет обозначать движение цены внутри этого часа, если день – то, соответственно, изменения курса внутри дня. Следует понимать, что одна свеча может представлять любой торговый период. Важно только помнить, что на младших тайм- фреймах возникает множество ложных сигналов. Самые надежные сигналы дает дневной период, поэтому он и используется в свечном анализе чаще всего. Анализируя такой график, трейдер учитывает размеры тела свечи и ее шипов, а также последовательность свечей, которые составляют фигуры свечного анализа — паттерны, модели или формации. В общем, свечи – это, по сути, психология рынка, ведь они как никакой другой инструмент отражают страхи и желания трейдеров. Даже говорят о них соответствующим образом, например: «Испугались шипов, развернулись в другую сторону».

Плюсы и минусы

Как любой другой метод, свечной анализ имеет свои плюсы и минусы. В Академии Трейдинга TeleTrade говорят: «Несомненным достоинством свечных графиков является то, что они могут давать сигналы разворота гораздо раньше других, показывая не только направление тренда, но и силу его движения. Это универсальный метод анализа, им могут пользоваться даже новички, легко сочетая его с другими аналитическими инструментами. Минус, пожалуй, только один: оценка рыночных условий субъективна. Каждый знает, какие свечные модели есть и как они выглядят. Но кто-то увидит в графике одну фигуру, а кто- то — другую. Соответственно, будут отличаться и прогнозы. Поэтому свечи дают превосходные результаты именно в сочетании с другими методами анализа, это доказано опытом многих трейдеров».

Фонтан золота

Родоначальник восточного технического анализа Мунехиса Хомма написал свою книгу об японских свечах в 1755 году, причём сделал это в стихотворной форме.

Пожалованный за свой экономический труд титулом самурая и чином экономического советника императора, Мунехиса Хомма (в некоторых книгах — Сокью Хонма) жил в портовом городе Саката, где существовала первая в Японии рисовая биржа. Торги здесь шли не только самим рисом, но и расписками на поставку будущего урожая. Прежде чем начать торговать расписками, Мунехиса решил изучить историю роста цены на рис с целью определить причины ее взлетов и падений. Его первый в мире труд по техническому анализу «Санен Кинсен Хороку» («Фонтан из золота: рассказ трех обезьян о деньгах») представил свечные фигуры-паттерны и приемы их анализа, которые до сих пор остаются актуальными для трейдеров. Но все эти премудрости так и осталась бы достоянием японцев, если бы не Стивен Нисон, американский трейдер и аналитик, популяризировавший свечной анализа в конце XX века.

Два в одном

Японские свечи являются одновременно и видом графика, и методом анализа. Свое название этот инструмент получил за сходство с неровным рядом разложенных на столе восковых свечек с разновеликими фитилями. Уникальность свечного графика в том, что он наглядно демонстрирует сразу четыре параметра цены: открытие, закрытие, минимум и максимум, причем все они определяют волатильность. Эта особенность обуславливает форму и цвет элементов графика: если цена открытия выше, чем цена закрытия, то нисходящий тренд отражает цвет черной (у нас красной) «медвежьей» свечи, а восходящему тренду соответствует белая (у нас зеленая) «бычья». Кстати, китайские трейдеры называют черные свечи «инь» и приписывают им мужскую энергетику, а белые соотносят с женским началом «янь».

Промежуток между ценами открытия и закрытия — это тело свечи, именно оно имеет цвет. А «фитили», торчащие сверху и снизу, — это шипы, которые показывают минимальное/максимальное изменение курса. При анализе учитывают не только цвет свечи и размеры ее тела, но и длину шипов плюс сочетания различных форм/паттернов/фигур свечного анализа.

Фигурное рисование

Несмотря на то, что паттерн состоит всего из 2-3 свечей, каждая из них имеет огромное значение. Так, если на графике много свечей с короткими шипами и длинным телом, то это сигнализирует о мощном тренде и быстром движении рынка в ту или иную сторону. Если очевидно появление большого количества коротких свечей с длинными шипами, то можно говорить о нестабильности и отсутствии тенденции. Кстати, «шипующий» рынок чаще всего предвещает крутой разворот и если до этого курс пары стремительно лез в гору, и если быстро летел вниз. Еще одним важным сигналом разворота становится появление свечи с огромными шипами, которая показывает полное совпадение цен открытия и закрытия. Если после описанных выше сразу следует свеча с большим телом, то разворот подтвержден.

Плюсы свечного анализа — наглядность, многоплановость и точность. Минус — обилие моделей, которые нужно уметь читать, как японцы читают иероглифы. Еще один недостаток – свечной график, по мнению экспертов, разработан для торговли внутри дня, поэтому он неудобен для краткосрочной торговли. И, наконец, оценка формы свечи и ее положение в модели всегда субъективны, поэтому прогноз у каждого трейдера будет свой. Вот почему важно использовать параллельно и другие методы технического анализа рынка.

Записаться на обучение
Все теги Всего материалов: 30

Обратите внимание на следующие курсы

Лицензия на осуществление образовательной деятельности Департамента образования города Москвы № 037419 от 22.04.2016 года.

Технический партнер проекта - ООО «ТелеТрейд Групп». Лицензия №045-13980-020000 профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности форекс-дилера от 12.05.16. Является членом саморегулируемой организации в сфере финансового рынка, Ассоциации форекс-дилеров: http://sroafd.ru.